Commerzbank AG ha invitado a inversionistas a hacer ofertas por su unidad de Equity Markets & Commodities, ya que favorece una venta a un comprador estratégico en lugar de una oferta pública inicial (OPI), según fuentes al tanto.
El banco de Fráncfort solicitó a inversionistas que presenten sus primeras ofertas a principios de noviembre y varios interesados, incluyendo Société Générale S.A. están mirando el activo, dijeron las fuentes, que pidieron no ser identificadas discutiendo un trato privado.
La decisión de vender no es definitiva y Commerzbank aún puede decidirse a favor de una oferta pública inicial, dijeron las personas.
Representantes de Commerzbank y Société Générale no quisieron hacer comentarios.
Bajo una estrategia de reestructuración presentada el año pasado, el presidente ejecutivo, Martin Zielke, está enfocando el segundo banco más grande de Alemania en sus dos principales divisiones, la red minorista y la banca corporativa.
Como parte de esa estrategia, Commerzbank decidió vender la unidad EMC, que ofrece fondos cotizados en bolsa y actúa como creador de mercado de derivados.
La unidad cuenta con alrededor de 450 empleados, principalmente en Fráncfort y Londres, según una fuente. Commerzbank está actualmente separando la unidad EMC del resto del banco.
Una OPI ha demostrado ser difícil porque el negocio puede ser demasiado pequeño para cotizar como una empresa pública independiente, dijeron las personas.
Los potenciales postores que analizan la unidad están más interesados en las operaciones de ETF, pero Commerzbank esperaría que un comprador también adquiera la parte creadora de mercado, que compite con firmas como Flow Traders y Virtu Financial Inc., dijeron las personas.
La semana pasada se dispararon las alarmas entre los inversionistas ante la posibilidad de que el Commerzbank sea objeto de parte de una oferta hostil de parte de sus principales competidores europeos.
El banco alemán intenta mejorar sus finanzas por las pérdidas que sufrió debido a los préstamos tóxicos.
